1、盈余管理問題一直是會(huì)計(jì)領(lǐng)域研究的熱點(diǎn)問題。國(guó)內(nèi)外學(xué)者圍繞其動(dòng)機(jī)、經(jīng)濟(jì)后果、治理機(jī)制等進(jìn)行過大量的研究，且集中于研究應(yīng)計(jì)盈余管理和真實(shí)盈余管理兩種盈余管理方式。但在此之外，還存在著第三種盈余管理方式——分類轉(zhuǎn)移盈余管理，這一盈余管理方式是在不改變凈利潤(rùn)的情況下通過將核心費(fèi)用項(xiàng)目錯(cuò)誤分類為非核心項(xiàng)目，實(shí)現(xiàn)對(duì)利潤(rùn)結(jié)構(gòu)的調(diào)整，從而達(dá)到虛增核心利潤(rùn)、粉飾盈余持續(xù)性的目的。其出現(xiàn)的動(dòng)機(jī)源于資本市場(chǎng)上的投資者和分析師對(duì)于核心盈余這部分具有較強(qiáng)持續(xù)性的

2、盈余給予較高的估值權(quán)重，認(rèn)為核心盈余是可以持續(xù)到下一期的，核心盈余的比重越高，則預(yù)測(cè)下期盈余風(fēng)險(xiǎn)就越小。而這是基于有效資本市場(chǎng)的。
　　反觀我國(guó)資本市場(chǎng)，存在著散戶較多且理性不足的特點(diǎn)，往往只關(guān)注盈余總量，對(duì)于盈余結(jié)構(gòu)信息不能完全理解。這與分類轉(zhuǎn)移不改變凈利潤(rùn)、只是改善盈余結(jié)構(gòu)的特點(diǎn)無法耦合。另一方面，我國(guó)資本市場(chǎng)存在行政主導(dǎo)的特點(diǎn)，監(jiān)管者的角色不可忽視，他們大多具有相關(guān)的財(cái)務(wù)背景，包括注冊(cè)會(huì)計(jì)師、高級(jí)會(huì)計(jì)師、財(cái)務(wù)領(lǐng)域的教授等。在

3、這些扮演監(jiān)管角色的專業(yè)的會(huì)計(jì)信息使用者出現(xiàn)，且特別關(guān)注盈余結(jié)構(gòu)信息的情境下，比如首次公開發(fā)行股票(IPO)的過會(huì)審核過程，分類轉(zhuǎn)移盈余管理行為引起的核心盈余比重提高，恰好能夠迎合監(jiān)管者的偏好。因此，在我國(guó)存在著分類轉(zhuǎn)移迎合監(jiān)管者的動(dòng)機(jī)。
　　本文以IPO為觀察點(diǎn)，利用2007-2016年期間在我國(guó)A股市場(chǎng)IPO的1243家上市公司，檢驗(yàn)其是否存在分類轉(zhuǎn)移盈余管理行為及其動(dòng)機(jī)，并進(jìn)一步研究了分類轉(zhuǎn)移公司所采用的具體方式以及外部審計(jì)對(duì)

4、該行為的影響。研究發(fā)現(xiàn):(1)在我國(guó)資本市場(chǎng)條件下，一般情況下，上市公司不存在顯著的分類轉(zhuǎn)移虛增核心盈余的行為，在特殊的IPO情境下，上市公司普遍存在分類轉(zhuǎn)移虛增核心利潤(rùn)的行為。對(duì)比結(jié)果表明，我國(guó)上市公司的分類轉(zhuǎn)移盈余管理行為主要以迎合監(jiān)管者為動(dòng)機(jī)。(2)在分類轉(zhuǎn)移盈余管理方式的選擇上，上市公司將營(yíng)業(yè)成本轉(zhuǎn)移至營(yíng)業(yè)外支出，同時(shí)虛增毛利潤(rùn)和核心利潤(rùn)，而沒有將期間費(fèi)用轉(zhuǎn)移至營(yíng)業(yè)外支出。(3)高質(zhì)量的審計(jì)能夠抑制公司的分類轉(zhuǎn)移行為，四大審計(jì)的