1、2007年，美國次貸危機對全球金融體系和實體經(jīng)濟造成重創(chuàng)。于是，監(jiān)管者開始重新審視金融體系的穩(wěn)健性，將監(jiān)管重點從以往的微觀審慎監(jiān)管轉(zhuǎn)移到宏觀審慎監(jiān)管，更多地關注如何保障整個金融系統(tǒng)尤其是銀行系統(tǒng)的安全。由于銀行相互之間存在高度信貸關聯(lián)，單個銀行倒閉會引發(fā)一連串銀行或倒閉或遭受一定程度的資產(chǎn)損失，最終可能波及到整個金融體系。因此次貸危機之后，各國開始高度關注銀行間風險傳染效應的評估和監(jiān)管。
　　本文依據(jù)矩陣法原理，基于2011年各上

2、市銀行的年報數(shù)據(jù)，不考慮金融安全網(wǎng)的作用來模擬我國銀行間市場系統(tǒng)性風險。銀行同業(yè)往來狀況主要反映在銀行資產(chǎn)負債表的四個科目中，分別是存放同業(yè)、拆放同業(yè)、同業(yè)存放、同業(yè)拆放，每個科目按照交易對象及交易地區(qū)的不同，又劃分為境內(nèi)（外）同業(yè)、境內(nèi)（外）非銀行金融機構(gòu)四個子科目。本文首先將境內(nèi)非銀行金融機構(gòu)及境外同業(yè)往來數(shù)據(jù)剔除后對我國銀行間市場交易矩陣進行模擬，然后考慮到非銀行金融機構(gòu)在銀行同業(yè)交易中的比重不斷上升，將非銀行金融機構(gòu)的同業(yè)拆借數(shù)

3、據(jù)包括在內(nèi)再次測算銀行間市場傳染風險，研究結(jié)果顯示：（1）系統(tǒng)性風險傳染程度除了與清償能力相關外，還與資產(chǎn)損失率θ相關，θ越高，系統(tǒng)性風險波及的范圍越大，導致的后果越嚴重；（2）改進后的矩陣模型模擬銀行同業(yè)拆借市場的傳染風險時，五大國有銀行和興業(yè)銀行都成為風險傳染源，而改進之前的風險傳染源只有工商銀行，這說明與非銀行金融機構(gòu)的同業(yè)往來在上述傳染源銀行，尤其是在中國銀行、建設銀中和工商銀行中占據(jù)很大比例，由此才會產(chǎn)生數(shù)據(jù)樣本增加后的不同測