1、基金管理公司風(fēng)險(xiǎn)管理及應(yīng)對(duì)策略所謂風(fēng)險(xiǎn)管理是所有項(xiàng)目范圍內(nèi)，將任務(wù)和責(zé)任落實(shí)到工作中，能輔助項(xiàng)目進(jìn)行管理、實(shí)踐和做出判斷。風(fēng)險(xiǎn)管理的根本目的是創(chuàng)造、保護(hù)和保持價(jià)值，而且要有助于改進(jìn)性能、鼓勵(lì)創(chuàng)新和支撐預(yù)期目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)。自1998年3月27日，中國(guó)首兩支封閉式基金基金開元、金泰同時(shí)設(shè)立后，基金呈現(xiàn)出飛速發(fā)展的態(tài)勢(shì)，1998年我國(guó)基金公司剛開始成立時(shí)只有六家，至2016年末已經(jīng)增長(zhǎng)到108家，其增長(zhǎng)速度令人矚目，基金在高速發(fā)展的同時(shí)也暴露了其

2、巨大的風(fēng)險(xiǎn)，這種風(fēng)險(xiǎn)極有可能侵害投資人的利益，并威脅基金公司的發(fā)展。一、我國(guó)證券投資基金公司風(fēng)險(xiǎn)管理現(xiàn)狀及存在問。由于國(guó)內(nèi)基金發(fā)展時(shí)間相對(duì)較短，各項(xiàng)法律、法規(guī)還不健全，加上證券市場(chǎng)的不完善，以及我國(guó)市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)體制不完善和國(guó)情的特殊性，我國(guó)基金風(fēng)險(xiǎn)管理存在許多問題和不足：（一）證券市場(chǎng)的不完善，使基金公司的風(fēng)險(xiǎn)管理基礎(chǔ)不牢固，由于我國(guó)證券市場(chǎng)的定位一開始把支持國(guó)企改革作為基點(diǎn)，而非發(fā)展金融市場(chǎng)的一種重要的金融工具，導(dǎo)致證券市場(chǎng)實(shí)際上成了國(guó)有

3、企業(yè)籌資解困的重要途徑，來識(shí)別、測(cè)量、評(píng)估和監(jiān)測(cè)風(fēng)險(xiǎn)，從國(guó)內(nèi)基金公司的情況來看定量分析明顯缺乏，從而使得風(fēng)險(xiǎn)管理的客觀性、科學(xué)性和有效性都大打折扣，而且風(fēng)險(xiǎn)管理喪失了最重要的可度量性和可預(yù)測(cè)性。②最高決策層對(duì)風(fēng)險(xiǎn)管理認(rèn)識(shí)不足，董事、獨(dú)立董事長(zhǎng)、監(jiān)事由大股東和高管提名選任，薪酬由董事會(huì)決定，這種利益關(guān)聯(lián)格局很難保證他們的獨(dú)立性。⑧投資基金投資策略不透明，運(yùn)作規(guī)則不完善。證券投資基金托管，并不了解基金公司的投資策略，因此，其收益完全沒法預(yù)測(cè)

4、，只能看基金管理人的個(gè)人選股能力以及基金公司的管理資產(chǎn)能力。二、風(fēng)險(xiǎn)管理的方法主要有兩類。一類是控制方法，另一類是財(cái)務(wù)處理方法。所謂控制方法包括：A.風(fēng)險(xiǎn)避免：即放棄和不進(jìn)行可能帶來的活動(dòng)和工作。B.風(fēng)險(xiǎn)防止：即采取預(yù)防和抑制手段減少損失發(fā)生的機(jī)會(huì)或降低損失的嚴(yán)重性。c.風(fēng)險(xiǎn)分散指根據(jù)風(fēng)險(xiǎn)因素間的以及風(fēng)險(xiǎn)因素與其他因素間的互相相關(guān)關(guān)系進(jìn)行資產(chǎn)的有效組合，使企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)減至最小。財(cái)務(wù)處理方法包括：A.風(fēng)險(xiǎn)自留：即經(jīng)濟(jì)單位自行承擔(dān)部分和全部風(fēng)