1、電價(jià)是電力市場(chǎng)的經(jīng)濟(jì)杠桿,電價(jià)改革是電力市場(chǎng)重要的內(nèi)容之一。隨著電力體制改革的進(jìn)一步深化,電價(jià)將劃分為上網(wǎng)電價(jià)(購(gòu)電電價(jià))、輸配電價(jià)、銷售電價(jià)。上網(wǎng)電價(jià)和銷售電價(jià)由市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)形成,其波動(dòng)會(huì)給供電公司帶來一定風(fēng)險(xiǎn);輸配電價(jià)由政府管制,如果不能合理反映成本也會(huì)給供電公司帶來一定風(fēng)險(xiǎn)。電力市場(chǎng)環(huán)境下,供電公司作為獨(dú)立的市場(chǎng)參與者將從自身利益最大化、風(fēng)險(xiǎn)最小化的角度出發(fā),根據(jù)不同的情況控制電價(jià)風(fēng)險(xiǎn),作出不同的購(gòu)售電決策。本文針對(duì)供電公司面臨的電價(jià)

2、風(fēng)險(xiǎn)的研究工作及創(chuàng)新內(nèi)容概括如下:
　　首先，介紹了風(fēng)險(xiǎn)管理理論，根據(jù)風(fēng)險(xiǎn)管理程序，闡述了風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別的方法、風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估方法和風(fēng)險(xiǎn)控制方法，并討論它們?cè)诠╇姽倦妰r(jià)風(fēng)險(xiǎn)管理中的運(yùn)用。
　　第二，介紹了分形理論，并給出其特征函數(shù)的表達(dá)式; 以美國(guó)加州電力市場(chǎng)和PJM電力市場(chǎng)的上網(wǎng)電價(jià)數(shù)據(jù)為基礎(chǔ)，運(yùn)用 stable程序?qū)ζ浞中翁卣骱瘮?shù)的參數(shù)進(jìn)行估算，結(jié)果表明上網(wǎng)電價(jià)服從分形分布; 根據(jù)風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值的定義和性質(zhì)，推導(dǎo)出分形分布下 va R風(fēng)

3、險(xiǎn)度量、C、乞R 風(fēng)險(xiǎn)度量和分形刻度參數(shù)風(fēng)險(xiǎn)度量的計(jì)算公式; 在傳統(tǒng)投資組合模型的基礎(chǔ)上，分別構(gòu)建基于分形 Va R 風(fēng)險(xiǎn)度量的供電公司購(gòu)電組合模型、基于分形 C Va R風(fēng)險(xiǎn)度量的供電公司動(dòng)態(tài)購(gòu)電組合模型和基于分形分布理論的可容許均值一刻度參數(shù)購(gòu)電組合模型，并討論了供電公司在多個(gè)市場(chǎng)中購(gòu)電之前需確定最優(yōu)的購(gòu)電量問題，通過求解可得出供電公司的最優(yōu)購(gòu)電策略，可為供電公司購(gòu)電策略提供一定的參考。
　　第三，對(duì)輸配電價(jià)給供電公司帶來的風(fēng)

4、險(xiǎn)進(jìn)行分析; 研究了電網(wǎng)投資中影響供電企業(yè)效益的風(fēng)險(xiǎn)變量，提出了一種市場(chǎng)環(huán)境下的電網(wǎng)投資項(xiàng)目的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)方法，利用“增量法”建立風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)模型，從而達(dá)到對(duì)輸配電價(jià)波動(dòng)下電網(wǎng)投資風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估的目的。從電網(wǎng)結(jié)構(gòu)的角度，把輸配電費(fèi)用轉(zhuǎn)化成發(fā)電側(cè)輸配電價(jià)和用戶側(cè)輸配電價(jià)兩部分; 針對(duì)發(fā)電側(cè)部分，采用兩部制郵票法構(gòu)建其輸配電價(jià)模型; 針對(duì)用戶側(cè)，采用分電壓等級(jí)兩部制郵票法構(gòu)建其輸配電價(jià)傳遞模型，它能較好反映輸配電價(jià)成本和用戶需求情況，有利于輸配電網(wǎng)資金的

5、回收和電網(wǎng)再建設(shè)，從而達(dá)到對(duì)輸配電價(jià)風(fēng)險(xiǎn)控制的目的。
　　第四，采用VaR歷史模擬方法對(duì)谷段和峰段的用電量進(jìn)行預(yù)測(cè) ; 并采用區(qū)間數(shù)學(xué)方法，構(gòu)建供電公司實(shí)行峰谷分時(shí)電價(jià)的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估模型;提出發(fā)電側(cè)與供電側(cè)分時(shí)電價(jià)的聯(lián)動(dòng)模型，通過兩級(jí)分解進(jìn)行優(yōu)化，合理的分配發(fā)、供電側(cè)實(shí)施峰谷分時(shí)電價(jià)的利益和風(fēng)險(xiǎn); 采用CVaR法對(duì)供電公司實(shí)行可中斷電價(jià)的風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行度量; 根據(jù)經(jīng)濟(jì)學(xué)中供需理論，將可中斷電價(jià)與峰谷分時(shí)電價(jià)相結(jié)合，在分析供電公司成本和效益基