1、淺析商品期貨套期保值會計處理【摘要】套期保值是企業(yè)規(guī)避風(fēng)險的重要手段之一，隨著國內(nèi)期貨市場的逐步發(fā)展，套期保值會計應(yīng)用越來越廣泛。本文結(jié)合新的企業(yè)會計準則，以例示形式介紹商品期貨套期保值會計的具體賬務(wù)處理。【關(guān)鍵詞】商品期貨，套期保值，會計處理隨著全球金融危機的爆發(fā)，我國也連續(xù)報出個別企業(yè)身陷“套保門”出現(xiàn)巨虧，套期保值等衍生金融工具在國際貿(mào)易中扮演著“雙刃劍”的角色，如何對資產(chǎn)規(guī)避風(fēng)險、保值增值是我國會計人員所面對的重要任務(wù)之一。與之

2、相對應(yīng)的期貨套期會計核算問題也越來越受學(xué)術(shù)界關(guān)注，本文將著重討論以商品為標的的期貨合約套期保值會計核算。套期保值是指企業(yè)為規(guī)避外匯風(fēng)險、利率風(fēng)險、商品價格風(fēng)險、股票價格風(fēng)險、信用風(fēng)險等，指定一項或一項以上套期工具（如商品期貨合約），利用套期保值工具的公允價值或現(xiàn)金流量變動，預(yù)期抵銷被套期項目（如庫存商品、材料采購等）全部或部分公允價值或現(xiàn)金流量變動。套期本身并不產(chǎn)生收益，只是通過套期保值工具將被套項目風(fēng)險進行抵銷。一、套期會計的運用條件

3、1.在套期開始時企業(yè)對套期關(guān)系有正式指定并準備了關(guān)于套期的正式書面文件，該文件至少載明了套期工具、被套期項目、被套期風(fēng)險的性質(zhì)以及套期有效性評價方法等內(nèi)容。套期必須與具體可辨認并被指定到140美元桶，原油現(xiàn)貨價格達到135美元桶，當日公司出售原油并平倉期貨合約。假設(shè)不考慮相關(guān)稅及期貨交易手續(xù)費，期貨保證金為合約價值的10%。會計處理如下：（1）開倉：4月1日，公司繳納原油期貨保證金，簽訂賣出期貨合約時借：期貨保證金110美元桶1000萬

4、桶10%=1.1億美元貸：銀行存款1.1億美元借：被套期項目庫存原油8億美元貸：庫存商品原油8億美元（2）持倉期間：追加保證金1.4億美元（140110）1000萬桶1.1億美元=3.3億美元借：期貨保證金3.3億美元貸：銀行存款3.3億美元（3）平倉：6月30日，確認套期工具損益借：套期損益3億美元貸：套期工具原油期貨3億美元借：被套期項目庫存原油2.5億美元貸：套期損益2.5億美元6月30日，期貨平倉，收回保證金借：銀行存款1.4億