1、信用風(fēng)險(xiǎn)是商業(yè)銀行面臨的最主要的風(fēng)險(xiǎn)之一，銀行對(duì)信用風(fēng)險(xiǎn)的控制和管理能力關(guān)系到銀行體系的穩(wěn)定和國(guó)民經(jīng)濟(jì)的發(fā)展。隨著計(jì)量經(jīng)濟(jì)學(xué)和計(jì)算機(jī)技術(shù)的發(fā)展和運(yùn)用，信用風(fēng)險(xiǎn)管理的研究已經(jīng)從傳統(tǒng)的定性分析開(kāi)始轉(zhuǎn)向定量分析。國(guó)際上一些金融機(jī)構(gòu)紛紛開(kāi)發(fā)了各種信用風(fēng)險(xiǎn)管理模型，以提高對(duì)信用風(fēng)險(xiǎn)的管理和預(yù)測(cè)能力。國(guó)內(nèi)對(duì)商業(yè)銀行貸款的信用分析還主要停留在傳統(tǒng)的管理模式上，利用現(xiàn)代風(fēng)險(xiǎn)管理模型進(jìn)行信用風(fēng)險(xiǎn)分析還處在起步階段。本文嘗試將CPV模型原理應(yīng)用于信用評(píng)級(jí)，

2、力求更加精準(zhǔn)地度量信用風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值和銀行監(jiān)管資本充足率。 首先，本文通過(guò)分析國(guó)內(nèi)外研究動(dòng)態(tài)和比較現(xiàn)代信用風(fēng)險(xiǎn)度量模型的特點(diǎn)，顯示出CPV模型在貸款信用風(fēng)險(xiǎn)管理中的優(yōu)勢(shì)，為后面的實(shí)證研究奠定基礎(chǔ)；然后，本文對(duì)不同行業(yè)債務(wù)人進(jìn)行信用評(píng)級(jí)，得出不同行業(yè)信用狀況和信用等級(jí)轉(zhuǎn)移矩陣；再后，本文應(yīng)用CPV模型原理，在考慮行業(yè)因素的情況下對(duì)樣本行原始信用等級(jí)進(jìn)行調(diào)整；最后，本文依照調(diào)整后的信用等級(jí)確定信用風(fēng)險(xiǎn)因子，進(jìn)而更加準(zhǔn)確的計(jì)算信用風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值，